تحليل مقارن لتحسين الإيرادات وذكاء DeFi وشفافية التنفيذ @multiplifi و @almanak و @wallchain_xyz هي مشاريع تعمل على تحسين كفاءة وشفافية DeFi بطرق مختلفة. Multipli هو بروتوكول لتوليد الإيرادات من الدرجة المؤسسية يستخدم استراتيجية محايدة من دلتا ، ويحقق TVL يبلغ حوالي 80 مليون دولار وعائدا بنسبة 6 ~ 15٪ سنويا ، في حين حصل Almanak على TVL بأكثر من 166 مليون دولار من خلال إطار عمل أتمتة قائم على وكلاء الذكاء الاصطناعي. تعالج Wallchain أكثر من 1 مليار دولار في المعاملات المحمية التي تتمحور حول نموذج AttentionFi ، بناء على حماية MEV والمشاركة الاجتماعية ، وهي رائدة في مجال جديد لتحويل التأثير الاجتماعي إلى قيمة اقتصادية. تدير Multipli بنية تحتية متعددة السلاسل للربح تعتمد على تقنية المعرفة الصفرية (ZK) ولديها هيكل هجين يربط بين التمويل المركزي واللامركزي. تتكون المكونات الرئيسية من طبقة عهدة مرتبطة بالأوصياء المؤسسيين (Ceffu ، Copper ، إلخ) ، ومحرك خوارزمي يقوم بإجراء مراجحة محايدة دلتا بين الفورية والدائمة ، وعقد مدير تجمع معياري يدير إدارة الأصول خطوة بخطوة. من خلال هذا ، يتم إصدار منتجات الصناديق المرمزة مثل xUSDC و xBTC ، ويتم تجميع الأرباح في الوقت الفعلي تلقائيا مع الحفاظ على نسبة سداد 1: 1. بنى المنك نظاما يقوم فيه وكلاء الذكاء الاصطناعي بتصميم وتنفيذ الاستراتيجيات بشكل تعاوني. الوكلاء المتخصصون ال 18 مسؤولون عن تصميم الإستراتيجية واستكشاف السوق والاختبار الخلفي والتحسين ، وزيادة العوائد من خلال التعلم المعزز والخوارزميات الجينية. يستخدم النظام بيئة تنفيذ موثوقة (TEE) لتحسين الأمان ومتوافق مع بروتوكولات DeFi المختلفة من خلال مخزن إستراتيجية رمزي قائم على ERC-7540. تستكشف الخوارزمية تلقائيا آلاف مجموعات المعلمات وتتحقق من نسبة المخاطرة إلى العائد من خلال محاكاة مونت كارلو التي تعكس بيانات السوق الحقيقية. تهدف Wallchain إلى إعادة توزيع MEV (الحد الأقصى لقيمة الاستخراج) التي تم إنشاؤها أثناء عملية تنفيذ المعاملة على المستخدمين. تتم معالجة جميع المعاملات كحزمة معاملات واحدة لمنع الحصول على أرباح كاملة النطاق وفعالة من خلال المراجحة غير المضمونة باستخدام القروض السريعة. بالإضافة إلى ذلك ، من خلال نظام AttentionFi ، يقوم بحساب درجة التأثير بناء على أنشطة المستخدمين على السلسلة وجودة المحتوى ، ويدير هيكلا يحولها إلى مكافآت. يضمن النظام الشفافية من خلال تسجيل جميع تفاصيل توزيع الإيرادات في شكل إيصالات على السلسلة. من حيث كفاءة رأس المال، تقوم Multipli بتشغيل محرك AlphaIQ، الذي يقوم بتعديل التخصيص الأمثل للأموال بناء على بيانات السوق في الوقت الفعلي، بمتوسط معدل استخدام لرأس المال يزيد عن 96٪ ومعدل الاحتفاظ بنطاق العائد 92٪. يعمل المنك باستمرار على تحسين معلمات كل استراتيجية من خلال خوارزميات التحسين القائمة على التعلم المعزز ، وتحديث الاستراتيجيات أسرع 100 مرة من طريقة التشغيل اليدوي الحالية. يزيل Wallchain مخاطر التنفيذ الجزئي من خلال طريقة تنفيذ معاملة واحدة ويقلل من احتمالية الخسارة باستخدام آلية الإرجاع التلقائي. من حيث الأمن والشفافية ، تتمتع المشاريع الثلاثة بنظام مثبت. خضعت Multipli لعمليات تدقيق متعددة (Shieldify و ChainRisk و StarkEx) وتراقب حالة الأصول في الوقت الفعلي من خلال نظام تحقق مفتوح المصدر. توضح "المنك" سلامة استراتيجية الوكيل غير الاحتجازي من خلال عمليات تدقيق Zokyo وتنفذ نظام التحكم في الأذونات لإدارة أذونات الوصول بالتفصيل. تكشف Wallchain عن جميع تفاصيل توزيع MEV وتوفر SDK ورمز الخوارزمية بشفافية من خلال GitHub. تتمتع جميع الأنظمة الأساسية الثلاثة بقابلية تشغيل تفاعلي عالية مع جهاز Ethereum الظاهري (EVM) ولديها القدرة على التكامل التكميلي. يعمل وكيل الذكاء الاصطناعي من Almanak على أتمتة اختيار استراتيجية Multipli ، وتمكن ميزات حماية MEV في Wallchain الهيكل من تنفيذه بشكل آمن. هذا المزيج لديه القدرة على تحقيق معدل عائد مركب بنسبة 35٪ وإعادة توزيع MEV بنسبة 10 ~ 20٪. في المشهد التنافسي ، تقود Multipli الطريق في ربط التمويل التقليدي و DeFi ، بينما ينمو Almanak بسرعة في مجال أتمتة إدارة الأصول القائمة على الذكاء الاصطناعي. تعمل Wallchain على توسيع الواجهة بين الشبكات الاجتماعية و DeFi ، مما يقترح هيكلا جديدا للمكافأة الاقتصادية. بشكل عام ، تحقق Multipli أرباحا مستقرة ، وتحقق Almanak إدارة استراتيجية الذكاء الاصطناعي الآلية ، وتحقق Wallchain بيئة تداول عادلة ومكافآت ذات قيمة اجتماعية. عند دمجها ، من المرجح أن تتطور المشاريع الثلاثة إلى بنية تحتية من الجيل التالي للتمويل اللامركزي تجمع بين تحسين الإيرادات والأتمتة الذكية والتنفيذ الشفاف.